É possível viver do trading?

No Rankia falamos em muitas ocasiões, e continuaremos a fazê-lo, sobre as condições psicológicas e a prática que um profissional deve ter, mas  nunca nos aprofundamos nas características puramente monetárias do assunto. Na massa que é necessária, falando em prata, para ter sucesso.

A resposta para a questão de saber se é possível viver da negociação é simples: sim, é possível. Há pessoas que fazem isso, de forma independente e profissional. Por outro lado, vale a pena perguntar se é possível viver bem da negociação. A resposta é semelhante: sim. Mas é mais difícil.

Na verdade, a negociação ao vivo é muito cara.  Não é um negócio para usar (não tem margens claras) e depende de muitas coisas, entre outras, nossa resistência à frustração e nossa capacidade de aprender com os erros. Mas não é sobre isso que vamos falar hoje.

A questão que quero responder é, simplesmente, com que capital temos que começar a poder viver na negociação.

Por exemplo, para ganhar 48 mil euros brutos, a partir de um capital inicial de 100 mil euros,  teria que obter um retorno de 48%. Outro exemplo, para ganhar 30 mil euros brutos, a partir de um capital inicial de 500 mil euros, teria que obter um retorno de 6%.

Existem vários fatores a serem considerados neste cálculo:

  • O salário anual é bruto: isso é  antes dos impostos .
  • A rentabilidade é em média . Ou seja, em média, no ano, deve obter essa rentabilidade. No entanto, alguns meses pode perder dinheiro e outros ganham. Por exemplo, poderia perder -10% no início do ano, mas recuperá-lo no final do ano e isso significaria 6% em média. É por isso que os salários são anuais e não mensais.
  • A rentabilidade, no entanto, é líquida (ou seja, a rentabilidade da tabela ocorre após as comissões), portanto,  o efeito das comissões deve ser levado em consideração .
  • Só serve por um ano . Por mais anos, seria necessário levar em conta, entre outras coisas, o efeito da inflação, bem como os benefícios não retirados da conta.
  • Apesar de todos os pontos, para o propósito deste artigo serve como uma aproximação. Apenas tem que ter em mente que os cálculos serão generosos (isto é, eles  farão com que viver da negociação pareça ainda mais “simples” ).

Visto os pontos anteriores, é fácil perceber o quão complicado é viver a negociação. Para ganhar mil euros brutos por mês, e a partir de um capital de 50 mil euros, precisamos de um retorno de 40%. Algo muito complicado.

De fato, pensar que poderíamos obter retornos acima de 8,5% (rentabilidade anual média do S&P500) de forma sustentada seria bastante generoso com nossas capacidades. E devemos esquecer a possibilidade de obter retornos de mais de 20% ao ano. Mais do que tudo, porque investidores míticos como Buffet, por exemplo, obtiveram um retorno de cerca de 20%. A equipa Bestinver, em torno de 15%, Carmignac, em torno de 11%. Nós realmente achamos que vamos superar esses investidores míticos?

Não dizemos que não é possível. Temos certeza que muitos vão entender.  Mas é realmente uma boa ideia se colocar na melhor das hipóteses antes de começar um negócio? Não poderia se contentar com algo menos?

No entanto, para ter um salário anual bruto de 48 mil euros, ou seja, o que corresponderia a um salário médio mensal de 4 mil euros (para viver decentemente, afinal, a menos que seja um político, que então “vai passar por”), assumindo que poderia alcançar um retorno um pouco maior do que a média das ações (algo que a maioria dos gestores de fundos não recebe, por outro lado), digamos que em torno de 9%, precisa de um capital inicial superior a 500 mil euros. Algo que nem todos podem pagar, obviamente.

A negociação ao vivo, portanto, é possível. Mas é um negócio com fortes barreiras à entrada. De facto,  sendo realista e pensando que seremos medíocres  (eu sei que muitos não serão, mas é melhor prevenir do que remediar), um retorno aceitável poderia ser em torno de 5%. Para viver com uma média bruta de 4 mil euros, precisamos de 1 milhão de euros de capital inicial. Quase nada.

Existem diferentes maneiras de, com capital mais baixo, tentar alcançar o capital inicial. Há também maneiras de aumentar o nível de renda mensal. Entre outros, temos:

  • A  alavancagem. O mais óbvio Se isso consiste em ter mais capital inicial, então tomamos emprestado. Ou seja, colocando 50 mil, operamos por 250 mil. Isso pode ser alcançado por meio de diferentes produtos, como futuros, opções, CFDs ou operações de crédito. O problema é que a negociação não é apenas sobre ter mais capital inicial, e a rentabilidade não é apenas positiva. A inclinação da rentabilidade negativa em operações alavancadas encerrará nossa conta rapidamente. Mesmo que os lucros ou perdas sejam calculados sobre o capital total (nosso e do crédito), eles serão cobrados em nosso capital inicial (menor) e, portanto, vamos descapitalizar antes. Portanto, operar com esses produtos é adequado apenas para pessoas que têm experiência e sabem onde estão obtendo.
  • A prática. Para aumentar o benefício anual, pode vender os serviços como professor de negociação. De fato, essa é uma das alternativas mais utilizadas por quem tem bons resultados, mas não atinge o capital inicial. Por exemplo, um comerciante, mesmo que ele esteja recebendo 50% interanual, se ele começar com um capital de 10 mil euros, ele estará lucrando menos que mil euros mensais brutos. É uma máquina, pode ensinar muito, mas não pode viver apenas de negociação.
  • O  aconselhamento . Pode trabalhar como consultor de outras contas para aumentar o salário mensal. Deve ser lembrado aqui que isso requer diferentes requisitos legais: não é suficiente abrir um escritório e ser pago pelo conselho. Pode verificar esses requisitos no site da CMVM. O problema aqui é que tem que pegar os clientes.
  • Trabalhe para os outros . É como a primeira opção, mas sem o dinheiro sendo o seu. O problema é que o controle de risco será diferente daquele implementado por (não melhor ou pior, diferente) e é possível que não tenha permissão para usar alguns dos seus métodos. Em outras palavras, terá menos liberdade.

Ou também pode procurar emprego nos mercados financeiros que não sejam de negociação.  Existem muitas outras posições que podem ser mais adequadas ao seu perfil. Lembre-se de que só vimos o lado monetário do assunto. E é complicado. Mas as barreiras reais à entrada no comércio não são as monetárias, mas as psicológicas. Pode conseguir o dinheiro de várias maneiras. A psicologia apropriada, às vezes, é impossível de alcançar.

 

 

Sobre o autor

Rankia