Canal Donchian: o que é e como usá-lo para fazer trading?

Richard Donchian é conhecido por ser o pai do trend trading e criou o canal Donchian no ano de 1936. Como um trader de futuros, Donchian precisava de uma ferramenta simples para medir a volatilidade, uma tarefa demasiado exigente na época.

Canal Donchian: o que é e como usá-lo para fazer trading?

O canal Donchian é um importante indicador técnico, também conhecido como canais de preços. Os traders aplicam estes canais numa variedade de ativos e períodos.

Atualmente é aplicado com a mesma eficiência em gráficos de minutos, horas, semanas e outros, sendo um indicador semelhante às bandas de Bollinger.

O que pode fazer com o canal Donchian

Estas são as tarefas que pode executar com estes canais:

• Determinar os níveis de suporte e resistência.
• Medir a volatilidade do mercado.
• Descobrir a tendência do mercado.
• Medir a evolução do mercado.
• Medir os picos e vales do mercado.

Esta estratégia funciona melhor nos mercados de tendência, traçando três médias móveis ou bandas que compõem o canal de preços.

Linhas ou canal Donchian

Sendo um indicador que considera uma série de períodos definidos pelo utilizador e que calcula as bandas superior e inferior: desenha duas ou três linhas no gráfico de acordo com a fórmula de Donchian.

A fórmula baseia-se em:

• Uma linha superior que é o preço mais alto dos últimos períodos.
• Uma linha inferior que é o preço mais baixo dos últimos períodos.
•  Algumas versões do indicador também traçam outra linha (linha central).

Importância das linhas

Como já referido, o indicador do canal donchian como estratégia de trading consiste em três linhas que ajudam a mostrar a volatilidade dos preços, as quebras de tendências, as inversões e possíveis condições de mercado sobre comprado/sobre vendido.

Da mesma forma, se é um trader, tem de decidir o período através do número de períodos de tempo usados no canal clássico donchian, que é geralmente composto por 20 dias.

Interpretação

• Quando a volatilidade é elevada, as bandas indicadoras são posicionadas largamente.
• Quando o mercado está calmo e os preços são mais estáveis, as bandas se estreitam.
• Se o preço chegar à banda superior, há um sinal de sobre compra.
• Se o preço atingir o mínimo, a condição de mercado é considerada sobre vendida.

Para conhecer a força da tendência:

• Se o preço se deslocar para território de sobre compra ou quebrar a linha superior durante um mercado altista, indica uma tendência de reforço.
• Se se mudar para território sobre vendido e quebrar a banda inferior durante um mercado baixista, a tendência indica que um sentimento de mercado negativo prevalece.

Este modelo mostra que a forma como o preço se comporta em torno das bandas superiores e inferiores pode indicar tanto o início de uma tendência a longo prazo quanto a inversão de uma existente.

Para esta última situação, é necessário ter a certeza de complementar os canais donchianos com um indicador adicional mais preciso.

Fazer trading com esta estratégia de trading

Considere usar os canais donchianos devido a que eles fornecem um mapa simples para interpretar a volatilidade e o histórico de preços de trading; ajudando-o a visualizar a ação dos preços e confirmar sinais de outros indicadores.

Além disso, é muito eficiente se for combinado com ferramentas de análise técnica tais como linhas de tendência, indicador de movimento direcional (DMI), índice de força relativa (RSI), índice direcional médio (ADX) e outros instrumentos.

Processo de cálculo

Este processo depende do número de períodos que prefere utilizar, pois deve primeiro escolher o número de dias:

• Canal inferior – Mínimo de 20 dias.
• Canal Superior – Máximo de 20 dia.
• Canal central – (Máximo 20 dias + Mínimo 20 dias) / 2

Ou seja, para o canal superior, é necessário selecionar o preço mais alto para o período determinado e, para o preço mais baixo, escolher o preço mínimo. A média dos dois canais é o canal central. Finalmente, após calcular os resultados, precisa de os traçar na tabela.

Esperamos que esta informação o ajude a aprender a negociar com esta estratégia de trading conhecida como canal donchian.