Melhores ações para investir em 2025
Com a chegada do novo ano, surgem também novos objetivos. No entanto, sabemos que muitas vezes adiamos as decisões mais complicadas por falta de tempo, informação ou simplesmente por insegurança. E quanto tempo sobra para pesquisar onde investir as nossas poupanças?
Por isso, para dar o meu contributo e ajudá-lo a tomar as melhores decisões financeiras – pelo menos no que diz respeito a investimentos para este ano – hoje trago-lhe 5 das 10 ações para investir em 2025, segundo a revista Barron’s.
O conteúdo deste artigo é meramente informativo, e de forma alguma são recomendações de investimento.
O que é a revista Barron’s?
Antes de mais, para quem não conhece, a Barron’s é uma das revistas financeiras mais respeitadas do mundo, publicando todos os anos as suas previsões sobre as ações que poderão destacar-se no ano seguinte.
Daí a importância da sua análise. Por exemplo, as ações que escolheram em 2023 superaram o retorno do S&P 500 em quase 10%. Em 2024, embora não tenham conseguido ultrapassar o índice, o ranking não ficou muito longe disso. É impressionante como acertaram na maioria dos casos.
Independentemente disso, 2024 voltou a ser um ano extraordinário para as 7 Magníficas (Alphabet, Amazon, Apple, Meta, Microsoft, Nvidia e Tesla). Apenas estas gigantes tecnológicas impulsionaram o S&P 500 em 25%. Mas aqui está o mais interessante: a revista Barron’s acredita que o panorama poderá mudar em 2025, sugerindo investir em novas empresas com fundamentos sólidos, avaliações atrativas e perspetivas de crescimento interessantes.
Este ano, para 2025, a Barron’s acredita que o protagonismo poderá passar para outras empresas que incluem um monopólio europeu na tecnologia de semicondutores, conglomerados globais de banca, luxo, biotecnologia e energia.
👉 Mais informações: Como investir na bolsa? | Guia para principiantes
Cinco ações com potencial de valorização para 2025
Antes de começar com a análise, quero ser transparente consigo: não sou um consultor financeiro profissional. O meu objetivo é partilhar informações e análises baseadas em fontes confiáveis para ajudá-lo a tomar decisões informadas. No entanto, isto é apenas uma opinião, e encorajo-o a fazer a sua própria pesquisa antes de investir.
Sem mais demoras, vejamos cinco das ações que achei bastante interessantes.
ASML Holding
Sei que não é a primeira vez que falamos sobre a ASML, mas poucas empresas são tão críticas para o setor tecnológico global como a holandesa ASML Holding. A empresa é, praticamente, o único fornecedor mundial de máquinas de litografia ultravioleta extrema (EUV), fundamentais para a produção dos chips mais avançados do mundo.
Para que perceba, sem a ASML, a miniaturização e a crescente potência dos semicondutores seriam inviáveis. Em 2024, a ASML reviu em baixa as suas previsões, o que afetou negativamente a sua cotação. No entanto, o mais interessante é que a sua posição dominante permanece inalterada.
A procura por semicondutores continuará a crescer em setores-chave, como centros de dados para inteligência artificial, smartphones, veículos elétricos e computação quântica. A ASML detém um monopólio no segmento mais avançado de litografia e beneficia da tendência contínua de maior complexidade nos chips. Apesar da recente correção, a sua posição competitiva continua sólida.
Para a Barron’s, é como comprar o “portagem obrigatória” por onde todos os fabricantes de chips têm de passar.
Indicadores financeiros:
- EBITDA e crescimento: à exceção de 2022, a empresa tem apresentado um crescimento contínuo nos últimos quatro anos, consolidando uma margem EBITDA próxima dos 30%.
- Lucro por ação (LPA) e lucros: apesar de uma ligeira queda nos lucros, especialmente no início deste ano, tudo indica que a ASML voltará aos seus números anteriores com margens de 30%, o que pode representar uma oportunidade de compra, considerando o preço atual e o potencial para alcançar novos máximos históricos.
- Dividendos: com um payout de 30% e um crescimento de 31% nos últimos três anos, a ASML representa uma opção atrativa para investidores que procuram rendimentos passivos.
A nível técnico, a ASML parece ter rompido a tendência de queda no gráfico, com velas decisivas e uma força relativa superior ao índice de referência.
Everest Group
Agora, vamos para outro setor. O mundo enfrenta riscos crescentes: desastres naturais, eventos climáticos extremos, tensões geopolíticas. Neste contexto, o setor de resseguros ganha relevância.
O Everest Group é um dos maiores resseguradores globais, mas as suas ações estão cotadas a múltiplos tão baixos que parecem de uma empresa em dificuldades – o que não é o caso.
O mercado receia que a Everest precise de reforçar as reservas para cobrir potenciais sinistros, mas, mesmo que isso aconteça, a empresa mantém uma posição financeira sólida. A procura por resseguros de qualidade está a crescer, e a Everest pretende gerar retornos anuais de 17% até 2026.
- Resultados: nos últimos trimestres, o Everest tem cumprido as suas previsões de lucros por ação (LPA). Contudo, o crescimento do EBITDA tem sido irregular, alternando quedas com recuperações.
- Dividendos: rentabilidade de 2,25% e um payout de 12%.
A nível técnico, é valorizável essa irregularidade na sua cotação desenhando uma estrutura de Wyckoff; no entanto, caso se cumpram as suas previsões para o presente ano, poderá representar uma boa oportunidade de compra, desde que quebre com força o canal lateral pelo lado ascendente (linha vermelha).
Não nos enganemos, por enquanto ainda é uma aposta contrarian, mas apresento esta opção para aqueles que procuram diversificar o seu portefólio.
SLB (anteriormente Schlumberger)
A transição energética é uma realidade, mas o petróleo e o gás continuarão a ser necessários durante décadas. Nesse contexto, a SLB, líder mundial em serviços petrolíferos, mantém uma posição privilegiada. A empresa opera em mais de 100 países, domina nichos críticos da cadeia energética e possui um negócio digital que oferece maior eficiência aos seus clientes.
Apesar de a cotação da SLB estar bem abaixo dos seus múltiplos históricos, a empresa continua a gerar fluxos de caixa sólidos. Considerando que o consumo de hidrocarbonetos não desaparecerá de um dia para o outro e que as petrolíferas querem maximizar a rentabilidade, a SLB é o parceiro técnico perfeito.
Resultados:
- O EBITDA, os lucros operacionais e o LPA (Lucro por Ação) não pararam de crescer nos últimos 3 a 4 anos, com aumentos médios de 25% ao ano.
- Dividendos: payout de 35%, com um crescimento na distribuição de dividendos de 5% nos últimos 3 anos.
Curiosamente, o gráfico da SLB não reflete estes números sólidos. Vale a pena monitorizar a empresa, observando se a cotação desce até ao suporte (linha verde) e analisando o comportamento nesse ponto. Uma nova entrada pode ser considerada caso a resistência descendente (linha vermelha) seja quebrada com força.
Para a Barron’s, a SLB representa uma aposta sensata, combinando experiência, inovação e a resiliência de um setor que continuará a ser essencial, mesmo numa economia mais verde.
LVMH
O setor do luxo é cíclico, e 2024 não foi um ano forte para a LVMH, devido à fraqueza do consumo na China – o seu mercado mais importante. No entanto, a riqueza global não desapareceu, e o desejo por marcas icónicas como Louis Vuitton, Hennessy, Tiffany ou Bulgari permanece forte.
Se a economia chinesa recuperar e as classes mais abastadas voltarem a consumir produtos de luxo ocidentais, a LVMH poderá voltar a crescer de forma expressiva.
Com uma liderança indiscutível em moda, joalharia, vinhos e espirituosos, a LVMH tem um poder de fixação de preços extraordinário.
Resultados:
- A empresa tem apresentado crescimento anual do EBITDA entre 10% e 60% nos últimos anos. Porém, as vendas desaceleraram ao longo de 2024, como evidenciado no gráfico.
Ainda assim, a tendência descendente poderá estar perto de terminar, dado o aumento significativo do volume de negociação (volume de parada, indicado pelo círculo verde). Além disso, há dois suportes importantes próximos do preço atual (duas linhas vermelhas), o que sugere que poderá ser interessante considerar entradas nesses níveis.
Segundo a Barron’s, o valor da LVMH foi ajustado após a desaceleração na China, representando uma oportunidade de compra antes que a procura recupere. O luxo não se baseia em descontos, mas sim em escassez e prestígio – e a LVMH é o expoente máximo dessa filosofia.
Uber
Por fim, a Uber. Muitos receiam que a chegada dos veículos autónomos, como os robo-táxis da Waymo (Alphabet) ou da Tesla, possa tornar a plataforma da Uber irrelevante. No entanto, a Uber é a maior rede global de mobilidade, com mais de 150 milhões de utilizadores ativos. A empresa gere a logística, a procura e os sistemas de pagamento – algo que não se constrói da noite para o dia.
Se as empresas de veículos autónomos quiserem crescer rapidamente, a Uber representa a via mais lógica para alcançar o cliente final.
Resultados:
- Apesar das incertezas relacionadas com a automação, os resultados da Uber continuam a melhorar (as perdas têm diminuído). Em 2024, pela primeira vez na sua história, a Uber registou lucros, com planos para aumentá-los em 2025.
- A empresa continua a investir fortemente em I&D, procurando integrar as suas redes de motoristas com veículos autónomos.
Embora o mercado penalize a ação devido à incerteza, a Barron’s acredita que esse receio já está refletido no preço. A longo prazo, a Uber poderá integrar veículos autónomos na sua plataforma, maximizando a disponibilidade e a fiabilidade, ao combinar motoristas humanos com frotas autónomas.
Conclusão
Como poderás notar, em cada uma das ações, deixei também uma alternativa diferente de corretora (ou o graficador ProRealTime). No entanto, se pretendes considerar outras corretoras, recomendo consultar o seguinte artigo: As melhores corretoras online.
Estas são as cinco ações que decidi destacar no relatório da Barron’s para 2025. Ficou curioso para conhecer as outras 5? Nesse caso, não perca o nosso vídeo no canal principal da Rankia.
E você, o que acha? Que ação ou ações teria adicionado à lista? Partilhe nos comentários! Talvez assim possamos construir um portefólio robusto com a ajuda da comunidade.
Interactive Brokers: Investir em produtos financeiros implica correr riscos.
Os seus investimentos podem aumentar ou diminuir de valor, e as perdas podem exceder o valor do seu investimento inicial.
Oanda: Os CFD são instrumentos complexos e implicam um elevado risco de perder dinheiro rapidamente devido à alavancagem.
75% das contas de pequenos investidores perdem dinheiro quando negoceiam CFD com este prestador.
Deverá ponderar se compreende como funcionam os CFD e se pode incorrer no risco de perder o seu dinheiro.
RANKIA PORTUGAL: Este artigo é meramente informativo e educacional. As informações fornecidas aqui não podem ser consideradas como aconselhamento financeiro ou recomendação de compra / venda.
Trading 212: Ao investir, o seu capital está em risco e pode recuperar menos do que o montante investido. Resultados passados não garantem resultados futuros.
Se ativar os juros, o seu dinheiro será mantido em fundos de mercado monetário elegíveis e bancos. Caso contrário, será mantido apenas em bancos. Os juros aplicam-se ao dinheiro na conta de investimento. Aplicam-se termos e condições.
Para obter uma ação fracionada gratuita no valor de até 100 EUR/GBP, pode abrir uma conta na Trading 212 através deste link . Aplicam-se termos e condições.
XTB:Os CFD são instrumentos complexos e apresentam um risco elevado de perda rápida de dinheiro devido à alavancagem. 74-83% das contas de pequenos investidores perdem dinheiro quando negoceiam CFDs com este fornecedor. Deve considerar se compreende o funcionamento dos CFD e se pode correr o risco elevado de perder o seu dinheiro.
- Variedade de produtos: Ações e ETFs, CFDs sobre: Forex, Matérias-Primas, Criptomoedas, Índices, Ações e ETFs
- Comissões 0%: ações e ETFs com 0% de comissões para volumes até 100.000€.
- Planos de investimento: por criar planos de poupança personalizados com até 9 ETFs
- Pagamentos de juros: pode receber juros sobre fundos não investidos até 4,2% ao ano.
Artigos Relacionados
