Como organizar as poupanças entre liquidez e prazo definido?

Guardar dinheiro é apenas uma parte do processo de poupança, também importa perceber quando poderá precisar desse montante e durante quanto tempo pode mantê-lo sem movimentações.

Uma poupança destinada a uma despesa imprevista tem necessidades diferentes de outra criada para pagar um curso, uma viagem ou uma obra daqui a um ano. No primeiro caso, o acesso ao dinheiro tende a ser prioritário. No segundo, pode existir margem para definir antecipadamente um prazo.

Organizar as poupanças de acordo com o horizonte temporal ajuda a distinguir o dinheiro que deve continuar disponível daquele que pode permanecer numa conta durante um período previamente estabelecido.

Este conteúdo é exclusivamente informativo e educativo, não constituindo qualquer tipo de recomendação ou aconselhamento de investimento.

O que significa organizar as poupanças por prazo?

Organizar as poupanças por prazo consiste em separar o dinheiro de acordo com a data em que poderá ser necessário.

Em vez de concentrar todo o montante numa única conta, pode começar por distinguir três tipos de necessidades:

Esta separação não obriga necessariamente à contratação de vários produtos, o objetivo é perceber que nem todas as poupanças precisam de ter as mesmas condições de movimentação.

Porque é importante ter em conta a liquidez?

A liquidez representa a facilidade com que o dinheiro pode ser movimentado quando é necessário.

Numa conta com maior liquidez, o titular pode normalmente solicitar o levantamento do saldo sem esperar pelo fim de um prazo contratual. Esta característica pode ser relevante quando não é possível prever exatamente a data da despesa, é o caso de uma poupança destinada a:

• Despesas inesperadas
• Reparações urgentes
• Variações temporárias do rendimento
• Pagamentos cuja data ainda não está definida
• Objetivos que podem mudar ao longo do tempo

As contas remuneradas ou contas-poupança flexíveis podem permitir receber juros mantendo o dinheiro disponível. No entanto, nem todas oferecem as mesmas condições, funcionalidades ou proteção, pelo que é sempre importante consultar a documentação de cada produto antes de decidir.

Conta Flex da Klarna: poupança sem prazo definido

A Conta Flex da Klarna é um exemplo de uma conta-poupança orientada para quem pretende manter a possibilidade de adicionar ou levantar dinheiro sem definir previamente uma data de vencimento.

À data de atualização deste artigo, a Conta Flex da Klarna tem uma taxa variável de 1,95% por ano, sem comissões mensais nem montante mínimo. A taxa pode ser alterada, pelo que deve ser confirmada antes da abertura da conta.

A Conta Flex pode enquadrar-se na organização de montantes cuja data de utilização ainda não é conhecida. Ainda assim, antes da abertura, deve confirmar:

• A taxa de juro em vigor
• A forma e o prazo dos levantamentos
• As funcionalidades disponíveis
• A fiscalidade aplicável
• As condições do sistema de garantia de depósitos

Quando pode ser considerado um prazo definido?

Uma conta com prazo definido funciona de forma diferente. Neste caso, o dinheiro é colocado durante um período estabelecido no momento da abertura, em troca, geralmente, de uma taxa de juro mais competitiva do que a de uma conta com liquidez total.

Esta estrutura pode ser compatível com poupanças destinadas a despesas cuja data é conhecida antecipadamente, desde que o capital não seja necessário antes do vencimento. Alguns exemplos incluem:

• Uma formação com início dentro de vários meses
• Uma viagem já planeada
• Uma despesa anual com data previsível
• Uma obra prevista para uma determinada altura
• A compra futura de um bem

Nos depósitos a prazo, o montante permanece aplicado durante o período previamente definido e a possibilidade de o movimentar antes do vencimento pode estar limitada ou implicar a perda de juros. As condições concretas dependem de cada contrato, pelo que o prazo não deve ser escolhido apenas em função da taxa anunciada, é igualmente necessário verificar se coincide com a data em que o dinheiro poderá ser necessário.

Conta Poupança da Klarna: Prazo Fixo

A Conta Poupança a Prazo Fixo da Klarna permite escolher entre diferentes prazos, de 3 a 48 meses, com uma taxa definida no momento da abertura.

À data de consulta, a entidade anunciava taxas até 3,10%, dependendo do prazo selecionado. As taxas podem ser alteradas para novas contas, pelo que devem ser confirmadas antes da contratação.

Nos prazos inferiores a 12 meses, os juros são pagos no vencimento, nos prazos de 12 meses ou mais, podem ser pagos anualmente ou no vencimento, de acordo com as condições aplicáveis.

Outro aspeto relevante é a mobilização antecipada. Segundo a informação disponibilizada pela Klarna, os levantamentos antecipados apenas são permitidos durante os primeiros 14 dias após a adesão, depois desse período, o dinheiro permanece indisponível até ao vencimento.

Esta condição torna especialmente importante alinhar o prazo escolhido com a data prevista para utilizar o dinheiro.

Conta flexível e conta com prazo definido: quais são as diferenças?

Embora ambas permitam guardar dinheiro e receber juros, respondem a necessidades distintas.

Uma taxa superior não significa necessariamente que um produto corresponde melhor à finalidade da poupança. Caso o dinheiro seja necessário antes do vencimento, a falta de liquidez pode ter mais impacto do que a diferença entre duas taxas.

Como separar as poupanças na prática?

O ponto de partida deve ser sempre a finalidade de cada montante.

Identifique o objetivo

Comece por indicar para que servirá o dinheiro. Uma designação concreta, como “seguro anual”, “formação” ou “reparações”, facilita a definição do prazo.

Estime a data da despesa

Quando a data ainda não é conhecida, a liquidez tende a assumir maior relevância. Quando existe uma data concreta, pode comparar esse horizonte com os prazos disponíveis numa conta de poupança a prazo fixo.

Confirme se pode prescindir do dinheiro

Antes de colocar dinheiro numa conta não mobilizável, deve considerar se existe a possibilidade de surgir outra necessidade durante esse período. Um montante destinado a imprevistos não deve ser confundido com outro que apenas será utilizado numa data específica.

Compare a taxa, mas também as condições

A remuneração é apenas um dos elementos da comparação. Também devem ser analisados:

• O tipo de taxa, fixa ou variável
• O prazo
• A frequência de pagamento dos juros
• A possibilidade de reforçar a conta
• As regras dos levantamentos
• As comissões
• O montante mínimo
• A fiscalidade
• O sistema de garantia de depósitos

Um exemplo de organização por objetivos

Imagine que uma pessoa tem três poupanças com finalidades diferentes:

• Um montante para despesas inesperadas
• Dinheiro reservado para pagar um curso dentro de nove meses
• Uma poupança para obras, ainda sem data definida

Apesar de os três montantes pertencerem à mesma pessoa, não têm o mesmo horizonte temporal. O dinheiro destinado a despesas inesperadas necessita de maior disponibilidade. A poupança para o curso tem uma data previsível, mas o prazo da conta teria de terminar antes do pagamento. Já o dinheiro para as obras poderá precisar de permanecer acessível enquanto a data não estiver confirmada.

O objetivo deste exercício não é determinar que produto deve ser contratado, mas mostrar como a finalidade e o calendário influenciam a necessidade de liquidez.

O que deve verificar sobre a garantia de depósitos?

Antes de abrir uma conta de poupança, importa confirmar qual é a instituição que recebe o dinheiro e que sistema de garantia se aplica.

A generalidade das contas de poupança e depósitos a prazo disponíveis para clientes em Portugal está coberta por um fundo de garantia de depósitos, normalmente até 100.000 € por titular e por instituição, mas o valor exato, a moeda de referência e as condições devem ser sempre confirmados junto da entidade em causa, já que podem variar consoante o país onde a instituição está licenciada.

E quanto à fiscalidade dos juros?

Os juros recebidos através de contas de poupança constituem rendimentos sujeitos a tributação. Quando são pagos por uma entidade estrangeira, pode ser necessário declará-los no Anexo J da declaração de IRS.

As obrigações concretas dependem da residência fiscal do titular, da origem dos rendimentos e da eventual retenção efetuada. Em caso de dúvida, deve consultar a informação atualizada da Autoridade Tributária ou recorrer a um profissional habilitado.

Erros a evitar ao organizar as poupanças

Um dos erros mais frequentes consiste em comparar produtos apenas através da taxa de juro. Existem outros aspetos que podem ter impacto na utilização do dinheiro:

• Ignorar a data em que o dinheiro será necessário: escolher um prazo superior ao horizonte do objetivo pode deixar o montante indisponível no momento em que é preciso.
  
• Colocar toda a poupança num prazo fixo: concentrar todo o dinheiro numa solução não mobilizável pode reduzir a capacidade de responder a despesas inesperadas.
  
• Confundir uma conta-poupança com uma conta à ordem: uma conta que remunera o saldo não oferece necessariamente cartão, débitos diretos, transferências ou domiciliação do ordenado.
  
• Considerar apenas a taxa bruta: a TANB representa a taxa antes de impostos; o valor líquido recebido será inferior depois da tributação aplicável.
  
• Não rever as condições antes da abertura: as taxas, os prazos e outras condições comerciais podem mudar. A documentação contratual em vigor deve prevalecer sobre qualquer informação apresentada anteriormente.

Que estratégia faz sentido para cada objetivo de poupança?

Organizar as poupanças entre liquidez e prazo definido começa por responder a uma pergunta: quando poderá ser necessário utilizar o dinheiro?

Os montantes associados a imprevistos ou a objetivos sem uma data concreta tendem a exigir maior flexibilidade. Por outro lado, uma poupança destinada a uma despesa previsível pode ser organizada em função de um prazo, desde que o dinheiro não seja necessário antes do vencimento.

Na prática, a maioria das pessoas beneficia de combinar as duas lógicas em simultâneo: uma parte sempre acessível, e outra a render mais porque está comprometida por um prazo definido.

Antes de abrir qualquer conta, devem ser consultadas as condições atuais, incluindo a taxa, o prazo, as regras de movimentação, a fiscalidade e o sistema de garantia aplicável.