Melhores indicadores da análise técnica

Na complexa arena do mercado financeiro, a análise técnica surge como uma ferramenta crucial para os investidores. Este artigo irá guiá-lo através dos melhores indicadores da análise técnica, proporcionando uma compreensão profunda de como eles funcionam e como podem ser usados para aprimorar as suas estratégias de negociação.

O que são indicadores técnicos?

Os indicadores técnicos são ferramentas utilizadas para analisar os movimentos dos preços de um ativo num mercado. Estas ferramentas ajudam-nos a identificar tendências, padrões e informações relevantes que afetem o valor do mercado.

Por outras palavras, os Indicadores Técnicos são fórmulas matemáticas e estatísticas aplicadas às séries de preços e volumes com a intenção de ajudar a tomar decisões de investimento ou a localizar os preços em determinadas fases, ou situações.

Existem vários tipos de indicadores que os traders devem conhecer:

• Indicadores de tendência ou osciladores
• Indicadores de volatilidade
• Indicadores de momentum

👉 Antes de continuar, lembro-te que os indicadores de trading são uma parte fundamental da interpretação do preço dentro de toda a teoria da análise técnica. Se quiseres dar uma vista de olhos antes, para teres uma perspectiva mais global, deixo-te com o seguinte artigo 👉 Análise técnica: o que é.

Agora, sim, veremos o que são estes diferentes grupos e como se classificam:

Melhores indicadores de tendência ou osciladores técnicos

Os indicadores de tendência são os mais utilizados pelos traders e permitem definir para onde uma tendência está a ir. Assim, eles podem ser interpretados das seguintes maneiras:  

• Direção: Alguns analisam a direção da tendência (alta ou baixa)
• Mudança de direção: Outros fornecem informações sobre quando a tendência atual provavelmente mudará de direção por meio de divergências
• Força: E outros se concentram em refletir a força de uma tendência.

Destacamos os seguintes indicadores da análise técnica: 

Índice de Força Relativa (RSI)

Um dos melhores indicadores técnicos é o Índice de Força Relativa (RSI).  O RSI é um sistema que fornece sinais concretos de compra e venda num mercado em constante mudança. Esse indicador é baseado na diferença entre a média dos dias com preço de fechamento para baixo, observada durante um período de 14 dias. No momento em que os benefícios são maiores que as perdas médias, o RSI aumenta. E quando as perdas médias são maiores que os lucros médios, ela diminui.

É utilizado para identificar possíveis mudanças na direcção de uma tendência ou para confirmar a força de uma tendência existente. Tem as seguintes características:

• É representado como uma linha entre 0 e 100,
• Um valor superior a 70 indica sobre compra,
• Um valor inferior a 30 indica sobre venda.

Leia também 👉 O que é o RSI?

Média móvel

Um dos melhores indicadores da análise técnica é a média móvel, uma das estratégias mais simples. Esse indicador facilita a visualização das tendências do mercado, pois elimina a agitação estatística diária. A média móvel é uma média aritmética dos dados da cotação. Para fazer isso, eles adicionam todos os preços dos intervalos e dividem essa soma pelo número de intervalos cobertos pela média móvel.

Leia também 👉Médias Móveis: o que são e como funcionam

MACD

O MACD ou convergência de divergência da média móvel é uma ferramenta mais sofisticada baseada em médias móveis exponenciais, ou EMAs. Este indicador mostra a diferença entre duas médias móveis, especificamente duas médias móveis exponenciais de 26 e 12 períodos. Também chamada linha de sinal (sinal), é uma média móvel exponencial de 9 dias do MACD.

O MACD e a linha de sinal movem-se em torno de uma linha zero. Embora o MACD seja representado como um gráfico de barras vertical, enquanto a linha de sinal como uma média móvel do gráfico de barras MACD, desenhada como uma linha tracejada.

Leia também: 👉 Indicador MACD.

Average directional index (ADX)

O Índice de Movimento Direcional (ADX) é usado para avaliar a força de uma determinada tendência. O ADX é um oscilador que varia entre 0 e 100, embora geralmente não sejam encontrados registos acima de 60.

Como a interpretamos?

• Se o índice ADX for menor que 25: indica que o mercado está numa fase sem tendência e baixa volatilidade.
• Se o índice ADX for maior que 25: indica um mercado de tendência e possível aumento da volatilidade.
• Se a proporção ADX for maior que 40: indica uma forte tendência.
• Se a taxa ADX for maior que 60: é provável que o movimento entre em colapso.

Embora este indicador não represente se a tendência é alta ou baixa, oferece informações sobre a sua força.

Leia também 👉 O que é o indicador ADX?

Ichimoku

Ichimoku é um indicador que mostra a direção da tendência e os níveis de suporte e resistência. É composto por várias linhas, incluindo a nuvem, a linha de conversão e a linha de base. É utilizado para identificar oportunidades de compra e venda e para determinar a direção da tendência.

O Ichimoku é um sistema de gráficos desenvolvido por Goichi Hosoda, um jornalista japonês, e é bastante popular no Japão. O termo ‘Ichimoku’ pode ser traduzido como ‘olhar de relance’, indicando a sua utilidade: com um rápido olhar, os traders podem identificar a direção da tendência e encontrar potenciais sinais de negociação.

Este indicador é composto por cinco linhas, cada uma oferecendo informações diferentes sobre o preço de um ativo. A ‘nuvem’, ou ‘Kumo’, é talvez a parte mais distintiva do Ichimoku, sendo criada pelas linhas ‘Senkou Span A’ e ‘Senkou Span B’. A nuvem é colorida de forma diferente dependendo de qual linha está no topo, indicando se o mercado está em alta ou em baixa.

Leia também

👉 Como usar o Ichimoku kinko hyo

👉 Suporte e resistência: o que é?

Melhores indicadores de volatilidade da análise técnica

A volatilidade é a medida que indica a força e a intensidade com que os preços de um ativo mudam. Assim, as situações de volatilidade são classificadas da seguinte forma: 

• Alta volatilidade: Se o preço tem flutuações muito bruscas e muda constantemente de direção, estamos diante de um ativo ou momento muito volátil. 
• Baixa volatilidade: Enquanto que se as mudanças forem menores indica baixa volatilidade. 

Vejamos os três indicadores de volatilidade mais populares:

ATR ou Average True Range

ATR ou Average True Range é um indicador técnico de volatilidade usado para medir a amplitude dos movimentos de preços. O ATR é uma medida da distância entre o preço máximo e mínimo de um ativo durante um determinado período, portanto, quanto maior a faixa de preço, maior o valor do ATR.

Os traders usam o ATR para dimensionar as suas posições e definir stop-loss e metas de lucro com base na volatilidade do mercado.

Leia também 👉 O que é o ATR?

Bandas de Bollinger

Bandas de Bollinger são um indicador de volatilidade criado por John Bollinger. Eles são compostos de uma média móvel simples e duas linhas de desvio padrão.

• A banda superior representa dois desvios padrão acima da média móvel.
• A banda inferior representa dois desvios padrão abaixo da média móvel.

As Bollinger Bands expandem e contraem com base na volatilidade do mercado. Os traders usam Bollinger Bands para identificar os níveis de sobre compra e sobre venda de um ativo e para estabelecer possíveis pontos de entrada e saída.

Leia 👉 Bandas de Bollinger: o que são e como usar no trading

Melhores indicadores de momentum da análise técnica

Os indicadores de momentum são uma ferramenta de análise técnica utilizada para avaliar o momentum do preço de um activo. De certa forma, eles são uma subcategoria de osciladores.

Estes indicadores medem a velocidade e a direcção das mudanças de preço. Por conseguinte, podem ser utilizados para identificar tendências, determinar níveis de suporte e resistência, confirmar inversões de tendência e fornecer informações sobre a força da tendência.

Vejamos alguns dos principais indicadores de momentum da análise técnica:

Oscilador Estocástico

O oscilador estocástico é uma variável do tipo estatístico, é construído através da posição de um preço ou cotação em relação ao seu mínimo e o seu máximo, num determinado período. Este indicador de análise técnica é usado para fornecer sinais de compra e venda para os traders. O oscilador estocástico mostra a localização do preço de fechamento relativamente à faixa entre o máximo e o mínimo durante um determinado conjunto de períodos.

Leia 👉 Oscilador Estocástico: o que é?

Volume

O volume mostra a quantidade de activos financeiros transaccionados num determinado tempo. É utilizado para confirmar as tendências e padrões do mercado e para identificar possíveis alterações na direcção dos preços.

Leia 👉 Volume: aprenda a usar este indicador.

Volume Profile

Um indicador que representa o volume de transacções como uma função do preço durante um determinado tempo. Ajuda os traders a identificar as áreas de maior interesse no mercado, o que pode servir para determinar os níveis de suporte e resistência.

Williams %R

O Williams %R, também conhecido como Williams Percent Range, é um indicador do impulso que alguns investidores utilizam para encontrar pontos de entrada e saída para as suas posições. Os seus valores variam de 0 a -100, onde 0 representa um mercado sobre-comprado e -100 representa um mercado sobre-vendido.

Leia 👉 Williams %R

RSC Mansfield

Este indicador mede o desempenho relativo de um título relativamente a um índice de referência. Ajuda os investidores a identificar as acções que estão a ter um desempenho superior relativamente ao mercado global.

VWAP

O VWAP mostra o preço médio ponderado por volume de um título durante um determinado tempo. É utilizado para determinar o preço médio a que os títulos estão a ser negociados e para identificar possíveis níveis de suporte e resistência.

Leia 👉 O que é o indicador VWAP?